根據(jù)合同法規(guī)融資租賃指出租人根據(jù)承租人對出賣人、租賃物的選擇，向出賣人購買租賃物，提供給承租人使用，承租人支付租金的合同。即最基本的融資租賃關(guān)系中涉及三方當(dāng)事人：出租人、承租人和出賣人，承租人需要某種資產(chǎn)，但因資金實力或其它原因不愿出資購買資產(chǎn)，通過由出租人出資購買后租賃而獲取資產(chǎn)使用權(quán)，再分期支付出租人租金，租期屆滿，資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)歸承租人，交易模式簡圖如下。融資租賃法律關(guān)系特征在于既有融資，又有融物，承租人通過融資實現(xiàn)融物獲取資產(chǎn)使用權(quán)，出租人通過出資獲得資產(chǎn)所有權(quán)，并以租賃物的相應(yīng)物權(quán)來擔(dān)保其出資形成的債權(quán)的有效實現(xiàn)。本文主要聊聊融資租賃中租賃物對出租人涉及的相關(guān)風(fēng)險事宜。

租賃物適格的風(fēng)險

隨著融資租賃市場的發(fā)展和業(yè)務(wù)創(chuàng)新，租賃物范圍已涵蓋動產(chǎn)、不動產(chǎn)和無形資產(chǎn)，一般認(rèn)為租賃物應(yīng)屬可流通交易的資產(chǎn)、在一定期限內(nèi)可重復(fù)使用并非消耗物，比如一次性使用的資產(chǎn)用完即報廢，沒有租賃的意義。

租賃物權(quán)屬風(fēng)險

可分為租賃物產(chǎn)權(quán)獲取的風(fēng)險和租賃期限內(nèi)租賃物被承租人對外處分的風(fēng)險，租賃物在直接租賃模式下由出租人直接購買，出租人購買租賃物之上是否有權(quán)利負(fù)擔(dān)受買賣合同關(guān)系調(diào)整，出租人不應(yīng)保留買賣標(biāo)的的所有權(quán)。

租賃物存在性風(fēng)險

融資租賃以租賃物的存在為前提，若交易本身就是無租賃物的資金融通業(yè)務(wù)，自開始沒打算實施租賃物的相關(guān)交易，根據(jù)法規(guī)規(guī)定應(yīng)以實際構(gòu)成的法律關(guān)系定性處理，被認(rèn)定為借貸法律關(guān)系，雖然法人主體間借貸關(guān)系已被界定為有效，但一旦認(rèn)定借貸，出租人受借貸利率上限調(diào)整，融資租賃法律關(guān)系項下保證金、手續(xù)費、租賃物等擔(dān)保優(yōu)勢無法實現(xiàn)。

當(dāng)然也不排除存在出租人被承租人提供資料所騙，誤以為承租人真的融資租賃的情形，比如，承租人已就租賃物自行簽署買賣合同并完成了付款，仍以租賃物進行直接租賃融資，甚至以虛開套開發(fā)票等形式融資。

委托購買模式下租賃物

委托買賣即出租人不直接與出賣人簽署買賣合同采購租賃物，出租人委托承租人自行與出租人購買租賃物，出租人主要履行出資義務(wù)。比如車輛類租賃物，委托購買可便于承租人以車輛上牌運營使用，減輕了出租人的租賃物管理成本，根據(jù)法規(guī)規(guī)范車輛上牌作為車輛上路的許可而非車輛所有權(quán)的登記也為此種業(yè)務(wù)模式提供了法規(guī)支持。此種模式下出租人應(yīng)關(guān)注租賃物存在性，防范承租人以融資租賃之名行借貸融資用于其它用途。出租人應(yīng)盡到適當(dāng)?shù)淖⒁饬x務(wù)審查承租人確實是融資租賃需求，并防范資金被承租人挪作他用，出租人出資最好是通過承租人委托支付的模式支付給出賣人，或支付給承租人并實施資金監(jiān)管確保專款專用。

融資租賃交易“起租日”

與租賃物交付關(guān)系

融資租賃交易項下起租日是否需以租賃物已交付為前期？或者說租賃物交付承租人之前出租人可否要求承租人支付租金？租賃物沒交付就收取租金是否應(yīng)以借貸認(rèn)定交易法律性質(zhì)？是否構(gòu)成融資租賃關(guān)系應(yīng)合同簽署時標(biāo)的物的性質(zhì)、價值、租金的構(gòu)成以及當(dāng)事人的合同權(quán)利和義務(wù)等因素認(rèn)定，在直接租賃模式下，出租人簽署融資租賃合同后采購租賃物，并由出賣人交付承租人，融資租賃合同簽署和租賃物交付存在時間差是正常的。融資租賃合同應(yīng)自簽署時生效，后續(xù)租賃物交付屬于合同履行的問題，而合同履行情況不應(yīng)屬于合同性質(zhì)判定的因素。出租人出資后就開始計收租金或預(yù)收租金符合民事自治原則。

租賃物交付問題

租賃物由出賣人直接交付給承租人，出租人一般不參與租賃物交付和后期運維，租賃物交付違約索賠權(quán)和產(chǎn)品質(zhì)量爭議解決等也一般約定由承租人承受，對于出賣人交付違約的根本違約情形，建議出租人保留直接解約向出賣人索賠的權(quán)利，以免貨款已付但租賃物未交付，發(fā)生承租人拒付租金爭議。

租賃物風(fēng)險的承擔(dān)

融資租賃交易中，租賃物毀損滅失風(fēng)險，除非另有約定，一般在租賃物交付前風(fēng)險有出賣人呢承擔(dān)，租賃物交付承租人之后毀損滅失的風(fēng)險由承租人承擔(dān)。具體融資租賃業(yè)務(wù)中可考慮風(fēng)險發(fā)生概率等設(shè)計商業(yè)保險條款，通過保險公司的承保轉(zhuǎn)移風(fēng)險確保權(quán)益。

租賃物運維和侵權(quán)問題

租賃物交付承租人后的運維，根據(jù)合同約定一般由出賣人或承租人負(fù)責(zé)，出租人的義務(wù)主要是不干涉承租人對租賃物的平靜占有使用。承租人占有租賃物期間，租賃物造成第三人的人身傷害或者財產(chǎn)損害的，出租人不承擔(dān)責(zé)任，主要因承租人占有控制著租賃物，作為風(fēng)險的管控方，承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險。