買賣雙方交易合同是市場中最為常見的一類商貿(mào)合同類型，存在巨量應(yīng)收賬款有待保理行業(yè)發(fā)掘。筆者認(rèn)為，認(rèn)真審核買賣雙方交易合同，是開展保理項(xiàng)下風(fēng)控業(yè)務(wù)的核心與關(guān)鍵環(huán)節(jié)，需要業(yè)內(nèi)同仁特別關(guān)注。筆者結(jié)合長期保理法律服務(wù)的經(jīng)驗(yàn)，認(rèn)為保理業(yè)務(wù)項(xiàng)下審核買賣雙方交易合同應(yīng)當(dāng)關(guān)注以下七個方面。

商業(yè)保理作為一項(xiàng)保理商受讓交易合同中債權(quán)人的應(yīng)收賬款，為債權(quán)人提供應(yīng)收賬款融資、管理、催收及信用風(fēng)險擔(dān)保的綜合性商貿(mào)服務(wù)，存在保理業(yè)務(wù)合同和賒銷貿(mào)易中買賣雙方交易合同兩層合同關(guān)系。相對而言，保理業(yè)務(wù)項(xiàng)下的保理法律關(guān)系，保理公司較為熟悉，有關(guān)產(chǎn)品類型、交易結(jié)構(gòu)和合同條款也由保理公司草擬，保理公司更容易掌控風(fēng)險；而對于買賣雙方的交易合同來說，由于這些交易合同涉及到行業(yè)和交易類型多種多樣，交易條件紛繁復(fù)雜，保理公司往往很難介入。審核買賣雙方交易合同既是保理業(yè)務(wù)風(fēng)險管控的難點(diǎn)，也是保理業(yè)務(wù)風(fēng)險管控的重點(diǎn)，具有特別重要的意義。筆者認(rèn)為，審核保理業(yè)務(wù)項(xiàng)下買賣雙方交易合同應(yīng)當(dāng)著重關(guān)注以下幾點(diǎn)。

一、首先關(guān)注是否存在禁止或限制轉(zhuǎn)讓條款
保理業(yè)務(wù)以應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓為核心，在民事法律層面，實(shí)際上是一類債權(quán)轉(zhuǎn)讓法律關(guān)系，受《合同法》79條所調(diào)整，《合同法》第79條規(guī)定：“債權(quán)人可以將合同的權(quán)利全部或者部分轉(zhuǎn)讓給第三人，但有下列情形之一的除外：（一）根據(jù)合同性質(zhì)不得轉(zhuǎn)讓；（二）按照當(dāng)事人約定不得轉(zhuǎn)讓；（三）依照法律規(guī)定不得轉(zhuǎn)讓�！�

一般而言，除了軍事設(shè)備等對內(nèi)政外交具有重要影響力的標(biāo)的，買賣雙方交易合同不屬于根據(jù)合同性質(zhì)或法律規(guī)定，有關(guān)權(quán)利不得轉(zhuǎn)讓的類型。所以是否基于當(dāng)事人約定，而導(dǎo)致有關(guān)權(quán)利無法進(jìn)行轉(zhuǎn)讓，就成為保理公司從業(yè)者最為關(guān)注的問題。如果合同權(quán)利無法轉(zhuǎn)讓，后續(xù)保理業(yè)務(wù)就無從談起，所以保理公司應(yīng)當(dāng)首先關(guān)注買賣雙方交易合同中是否存在禁止或限制轉(zhuǎn)讓條款。一般而言，上述條款往往表述為：“嚴(yán)禁本合同全部或部分權(quán)利轉(zhuǎn)讓給其他當(dāng)事人”或“未未經(jīng)買賣雙方書面同意，本合同全部或部分權(quán)利不得轉(zhuǎn)讓�！逼渲�，前者意味著交易合同項(xiàng)下的所有權(quán)利均不得轉(zhuǎn)讓，此類合同無法開展保理業(yè)務(wù)；后者就合同項(xiàng)下權(quán)利存在限制轉(zhuǎn)讓條款，需要達(dá)成相關(guān)條件，方能進(jìn)一步開展保理業(yè)務(wù)。保理公司需要和買賣雙方確認(rèn)是否能達(dá)成上述條件。

二、著重把控付款條件相關(guān)條款
確認(rèn)了合同項(xiàng)下權(quán)利能否轉(zhuǎn)讓，就要將風(fēng)控重點(diǎn)放在保理業(yè)務(wù)標(biāo)的——應(yīng)收賬款本身層面。保理業(yè)務(wù)為當(dāng)事人提供保理融資及信用風(fēng)險擔(dān)保等商貿(mào)服務(wù)，并不同于一般融資或擔(dān)保業(yè)務(wù)更關(guān)注融資人或被擔(dān)保人的資信情況，作為一類動產(chǎn)融資新工具，保理業(yè)務(wù)更關(guān)注應(yīng)收賬款本身的情況。

常言道：皮之不存，毛之焉附。風(fēng)控人員應(yīng)當(dāng)著重把控買賣雙方交易合同當(dāng)中的付款條件，確定該合同項(xiàng)下是否存在應(yīng)收賬款。如果付款條件顯示買方已經(jīng)付款則應(yīng)收賬款不存在，不能開展保理業(yè)務(wù)。需要特別提示的是，以票據(jù)作為付款方式的交易合同，風(fēng)控人員應(yīng)當(dāng)主動聯(lián)系買賣雙方，確定有關(guān)票據(jù)是否已經(jīng)開具。在票據(jù)開具時間早于保理合同的生效時間的情況下，因?yàn)槠睋?jù)作為一種支付手段，開具票據(jù)就已經(jīng)意味著買方已經(jīng)支付合同價款，應(yīng)收賬款不存在，同樣不宜開展保理業(yè)務(wù)。

三、審查應(yīng)收賬款基本情況對照申請人的需求
確定合同權(quán)利可以轉(zhuǎn)讓并且應(yīng)收賬款存在，風(fēng)控人員就應(yīng)當(dāng)就應(yīng)收賬款作進(jìn)一步審核，確定該合同的應(yīng)收賬款具體是怎樣的，是否與當(dāng)事人的需求相符？從操作角度，風(fēng)控人員需要確定金額、賬期等應(yīng)收賬款基本情況。例如，一個當(dāng)事人申請保理融資1000萬，實(shí)際上的應(yīng)收賬款只有500萬，則應(yīng)收賬款無法完全覆蓋當(dāng)事人的融資需求，保理公司基于應(yīng)收賬款500萬為當(dāng)事人提供保理融資1000萬風(fēng)險巨大。風(fēng)控人員在審查應(yīng)收賬款基本情況時，需要時時與申請人的需求相對應(yīng)，應(yīng)收賬款是否足夠覆蓋保理公司的業(yè)務(wù)風(fēng)險。

相對于應(yīng)收賬款各要素都確定，一個常見情況是買賣雙方基礎(chǔ)交易合同中部分應(yīng)收賬款基本情況不確定，例如應(yīng)收賬款金額不確定。例如合同中約定：“實(shí)際付款金額以實(shí)際收到貨品為準(zhǔn)”，風(fēng)控人員需要對比買方實(shí)際收到貨物的單據(jù)，方能確定應(yīng)收賬款的具體金額。在明保理業(yè)務(wù)合同中，保理公司可以要求交易合同當(dāng)中的買賣雙方共同簽訂《補(bǔ)充協(xié)議》，約定應(yīng)收賬款的金額、賬期，是否成立等基本情況，通過協(xié)議的形式將原有不確定的應(yīng)收賬款情況確定下來。

四、明確應(yīng)收賬款類型，梳理交易流程
應(yīng)收賬款已經(jīng)確定，風(fēng)控人員就要對交易合同通篇做一個梳理，明確應(yīng)收賬款的類型和整個合同的交易流程。首先，從應(yīng)收賬款類型角度，當(dāng)前保理行業(yè)制度建設(shè)還以各地試點(diǎn)政策為主，一些地方政策結(jié)合保理業(yè)務(wù)一般規(guī)律，總結(jié)了多類不宜開展保理業(yè)務(wù)的應(yīng)收賬款類型，值得保理公司參考。以《中國（福建）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)商業(yè)保理業(yè)務(wù)試點(diǎn)管理暫行辦法》第十七條規(guī)定為例：從事商業(yè)保理業(yè)務(wù)的企業(yè)受讓的應(yīng)收賬款必須是在正常付款期內(nèi)。

原則上不能受讓的應(yīng)收賬款包括：（一）違反國家法律法規(guī)無權(quán)經(jīng)營而導(dǎo)致無效的應(yīng)收賬款；（二）正在發(fā)生貿(mào)易糾紛的應(yīng)收賬款；（三）約定銷售不成即可退貨而形成的應(yīng)收賬款；（四）保證金類的應(yīng)收賬款；（五）可能發(fā)生債務(wù)抵消的應(yīng)收賬款；（六）已經(jīng)轉(zhuǎn)讓或設(shè)定擔(dān)保的應(yīng)收賬款；（七）被第三方主張代位權(quán)的應(yīng)收賬款；（八）法律法規(guī)規(guī)定或當(dāng)事人約定不得轉(zhuǎn)讓的應(yīng)收賬款；（九）被采取法律強(qiáng)制措施的應(yīng)收賬款；（十）可能存在其他權(quán)利瑕疵的應(yīng)收賬款。保理公司在開展上述類型應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)時，應(yīng)當(dāng)謹(jǐn)慎操作。

從交易流程角度，保理公司需要明確買賣合同各方當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)，隨著市場經(jīng)濟(jì)的不斷深化發(fā)展，買賣合同也從原有的貨款兩清的交易流程演化出多種交易流程。階段性付款、驗(yàn)收后付款、發(fā)貨前備貨保證金等等交易流程不一而足。風(fēng)控人員需要確定各種交易流程項(xiàng)下當(dāng)事人具體的權(quán)利義務(wù)履行情況，方能把控風(fēng)控當(dāng)中的審查要點(diǎn)。例如貨到付款需要審核貨物的運(yùn)送情況，階段性付款需要明確客戶申請保理義務(wù)的應(yīng)收賬款是哪一階段的，驗(yàn)收后備款客戶是否提供了驗(yàn)收單據(jù)。在審查這些交易流程中，一個紅線風(fēng)控人員需要反復(fù)向客戶提示，逾期的應(yīng)收賬款不得開展保理業(yè)務(wù)，此類業(yè)務(wù)不僅風(fēng)險較大，對保理公司自身也觸犯了應(yīng)收賬款應(yīng)當(dāng)在正常的付款期限內(nèi)的監(jiān)管規(guī)定。

五、不能忽視交易合同項(xiàng)下買賣雙方的具體情況
雖然保理業(yè)務(wù)是一種以審查應(yīng)收賬款為核心的替代性信用模式，但并不意味著交易合同項(xiàng)下當(dāng)事人——買賣雙方的具體情況就不用做任何審查。從合同審查角度，需要明確交易合同當(dāng)中的買賣雙方是否是應(yīng)收賬款的債務(wù)人與債權(quán)人，保理業(yè)務(wù)合同項(xiàng)下的申請人是不是應(yīng)收賬款的債權(quán)人。保理業(yè)務(wù)以應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓為前提，保理業(yè)務(wù)申請人不是應(yīng)收賬款的債權(quán)人，不僅對申請人自身構(gòu)成應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓環(huán)節(jié)的無權(quán)處分，對保理公司也有可能被法院認(rèn)定沒有履行謹(jǐn)慎審查義務(wù)，名為保理實(shí)為借貸，存在合規(guī)性風(fēng)險。

除此之外，對買賣合同雙方當(dāng)事人的審查，還包括買賣合同雙方是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，買賣雙方是否存在歷史交易關(guān)系等方面。其中前者買賣雙方在關(guān)聯(lián)關(guān)系，有可能存在雙方當(dāng)事人串通提供虛假交易合同騙取保理公司開展業(yè)務(wù)，應(yīng)收賬款并不真實(shí)存在。后者保理公司應(yīng)當(dāng)要求客戶提供其與買方的歷史交易材料，并與本次申請保理業(yè)務(wù)的應(yīng)收賬款做對應(yīng)，審查交易合同是否符合雙方歷史交易一般規(guī)律，審查應(yīng)收賬款真實(shí)性。

六、額外就擔(dān)保、差額補(bǔ)足等增信措施進(jìn)行審查
市場經(jīng)濟(jì)中，買方為證明自身能夠按期足額支付合同價款，經(jīng)常會在交易合同上額外提供擔(dān)保、差額補(bǔ)足等增信措施，此類增信措施提升了應(yīng)收賬款的信用水平。保理公司在開展此類應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)時，最好將應(yīng)收賬款項(xiàng)下所附帶的增信措施一并受讓過來，以便自己受讓的應(yīng)收賬款能夠到期足額償付，所以風(fēng)控人員在應(yīng)收賬款存在增信措施時，需要額外對這些增信措施進(jìn)行審查。

根據(jù)《擔(dān)保法》、《物權(quán)法》、《合同法》相關(guān)規(guī)定，以保證作為增信措施的，需要審查保證合同是否對被擔(dān)保權(quán)利轉(zhuǎn)讓有限制？若有，則保證人不就保理公司受讓的應(yīng)收賬款承擔(dān)保證義務(wù)，保理公司可以要求保證人另行簽訂保證合同。以抵押作為增信措施的，應(yīng)當(dāng)盡快做抵押變更登記；以質(zhì)押作為增信措施的，應(yīng)當(dāng)在受讓應(yīng)收賬款時，保理公司一并受讓原債權(quán)人對質(zhì)物的占有，受讓質(zhì)權(quán)。

七、審查買賣合同文末簽章是否真實(shí)有效
根據(jù)筆者團(tuán)隊(duì)的統(tǒng)計，人民法院審理的保理相關(guān)糾紛，最多的類型就是應(yīng)收賬款虛假，應(yīng)收賬款虛假最核心的表現(xiàn)就是印章簽字等內(nèi)容存在偽造情況。這種糾紛類型之所以廣泛存在，原因就在于偽造印章成本低，保理公司不宜察覺，保理公司需要著重予以注意。

具體而言，保理公司應(yīng)當(dāng)審查交易合同當(dāng)中的簽約生效條款，審查簽字人是否是合同中約定的有權(quán)簽字人，審查印鑒上的蓋章是否是交易雙方的有權(quán)印鑒。在條件允許的情況下，我們建議客戶要求交易合同當(dāng)事人提供自己在銀行、工商部門存留的印鑒以及雙方過去的簽約合同，保理公司可比對相關(guān)材料的印鑒是否和買賣合同相一致，防范應(yīng)收賬款因簽章不真實(shí)，而導(dǎo)致應(yīng)收賬款不存在的業(yè)務(wù)風(fēng)險。

結(jié)語
以上為筆者就保理公司在審查買賣雙方交易合同審查，所提出應(yīng)當(dāng)著重關(guān)注的七個方面內(nèi)容，分享給各位保理行業(yè)同仁，供大家參考。